التحليل الفنى لاسعار النفط الخام وسط مخاوف قلة المعروض

بداية صعودية لاسعار النفط الخام ولكن مكاسب الارتداد لاعلى لا تزال حذرة وذلك وسط مخاوف من أن الحرب التجارية المتصاعدة التي يخوضها الرئيس دونالد ترامب ستؤدي إلى انخفاض الطلب على الطاقة. أسعا رالنفط الخام اليوم وحسب منصات شركات تداول النفط.. يستقر سعر خام غرب تكساس حول مستوى 71.33 دولار للبرميل وسعر خام برنت حول مستوى 74.65 دولار للبرميل.

الرسم البيانى المباشر لسعر النفط الخام

تعريفات ترامب التجارية تضعف شهية المستثمرين

مؤخرا صرح ترامب بأن الرسوم الجمركية المتبادلة والتي سيعلن عنها غدا الأربعاء ستشمل جميع الدول، وليس فقط تلك التي تعاني من أكبر اختلالات تجارية مع الولايات المتحدة الامريكية. ومع ذلك، قد تُخفف مخاطر الإمدادات المحتملة من انخفاض أسعار النفط الخام وذلك في أعقاب تهديدات ترامب الأخيرة ضد روسيا وإيران. وكان قد تعهد ترامب بفرض رسوم جمركية ثانوية تتراوح بين 25% و50% على مشتري النفط الروسي إذا شعر أن موسكو تُعيق جهوده لإنهاء الحرب في أوكرانيا، مما يُضع مستوردين رئيسيين مثل الهند والصين تحت ضغط. كما هدد إيران بفرض رسوم جمركية ثانوية والقصف حتى تُوقع اتفاقًا يتخلى عن الأسلحة النووية.

نصائح تداول:

عوامل التأثير على سوق النفط

هناك أتفاقان جيوسياسيان قيد الدراسة سيؤثران على سوق النفط. الأول هو أتفاق لوقف إطلاق النار في الصراع الروسي الأوكراني، والثاني يركز على اتفاق جديد بشأن البرنامج النووي الإيراني. وفي وقت متأخر من يوم الأحد، حذّر ترامب من أنه قد يفرض عقوبات ثانوية على قطاع الطاقة الروسي إذا لم تتمكن الولايات المتحدة الامريكية وروسيا من التوصل إلى اتفاق لوقف إطلاق النار بشأن الحرب في أوكرانيا.

وصرح ترامب لشبكة NBC: “إذا لم نتوصل أنا وروسيا إلى اتفاق لوقف العنف في أوكرانيا، وإذا اعتقدتُ أن روسيا مسؤولة – وهو أمر قد لا يكون صحيحًا – ولكن إذا اعتقدتُ أنها المسؤولة، فسأفرض رسومًا جمركية ثانوية على جميع صادرات النفط الروسية”.

وكان قد أنتقد ترامب بشدة تصريحات بوتين، الذي شكك في شرعية حكومة الرئيس الأوكراني فولوديمير زيلينسكي، وأشار إلى أن تغيير القيادة قد يكون ضروريًا لنجاح أي اتفاق سلام. وقد أكد بوتين باستمرار على ضرورة إجراء انتخابات في أوكرانيا قبل أي اتفاق لوقف إطلاق النار.

ومما أثار قلق الأسواق بشكل أكبر، تهديد ترامب في وقت سابق من يوم الاثنين بقصف إيران إذا لم يتم الاتفاق على اتفاق نووي جديد. حيث قال ترامب في مقابلة هاتفية مع NBC: “إذا لم يتوصلوا إلى أتفاق، فسيكون هناك قصف. سيكون قصفًا لم يروا مثله من قبل”. ومع ذلك، قال الرئيس الأمريكي بإن الجانبين منخرطان في مفاوضات، وهو ما لم يمنعه من تمديد تهديده بفرض رسوم جمركية غير مباشرة بنسبة 25% على طهران.

وجاءت تصريحات ترامب في أعقاب رفض إيران الرسمي الدخول في مفاوضات مباشرة مع الولايات المتحدة. وأكدت طهران أن استعدادها للتفاوض يعتمد على تصرفات الولايات المتحدة.

التحليل الفنى لسعر النفط الخام:

حسب الاداء الاخير يتداول سعر خام غرب تكساس الوسيط (WTI) ضمن نموذج مثلث هابط واضح منذ أن بلغ ذروته عند حوالي 90 دولارًا للبرميل في سبتمبر 2023، مما يعكس الاتجاه الهبوطي الأوسع نطاقًا خلال العام الماضي. ومع ذلك، تشير حركة السعر الأخيرة إلى تحول محتمل في الزخم مع ارتداد النفط من مستويات الدعم الحرجة. وكان قد أرتد السعر مؤخرًا عن الحد السفلي للمثلث الهابط حول مستوى الدعم 67.50 دولارًا للبرميل، والذي شكّل أرضية قوية عدة مرات منذ يوليو 2023. وقد يشير هذا الارتداد الأخير إلى بداية موجة صعود تصحيحية ضمن الاتجاه الهبوطي السائد.

وبالنظر إلى المتوسطات المتحركة، لا يزال المتوسط المتحرك البسيط لـ 100 أدنى من المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 ، مما يؤكد الاتجاه الهبوطي على المدى المتوسط. ومع ذلك، فقد تجاوز السعر مؤخرًا المتوسط المتحرك البسيط لـ 100، مما قد يُشكل دعمًا ديناميكيًا أوليًا حول منطقة 71.60 دولارًا للبرميل. وقد يُشير هذا التقاطع إلى تعزيز الزخم الصعودي على المدى القريب. وكان قد تحرك مؤشر ستوكاستيك مؤخرًا صعودًا من منطقة ذروة البيع، مما يُشير إلى أن المشترين يستعيدون السيطرة. وبالمثل، ارتفع مؤشر القوة النسبية (14) فوق مستوى 40 ويواصل الإشارة إلى الارتفاع، مما يُعزز احتمالية المزيد من الارتفاع على المدى القصير.

وعموما فإذا استمر الزخم الصعودي الحالي، فقد يستهدف سعر خام غرب تكساس الوسيط المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 حول 76.00 دولارًا للبرميل كأول مستوى مقاومة مهم. وقد يؤدي اختراق هذه المقاومة الديناميكية إلى تمديد الارتفاع نحو الحد العلوي للقناة الهابطة بالقرب من 80.00 دولارًا للبرميل.

وعلى الجانب الهبوطى، قد يدفع الفشل في الحفاظ على الزخم فوق المتوسط المتحرك البسيط لـ 100 سعر الأسعار نحو مستوى الدعم الحرج عند 67.50 دولارًا للبرميل. ويشير الاختراق الحاسم دون هذا المستوى إلى استمرار الاتجاه الهبوطي طويل الأمد، مما قد يفتح الباب أمام انخفاض نحو المستوى النفسي 65.00 دولارًا للبرميل.

توصية تداول فنية:

ينبغي على المتداولين مراقبة أنماط الشموع الانعكاسية المحتملة حول المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 سعر، حيث قد تشير هذه الأنماط إلى ما إذا كان الارتداد الحالي مجرد تصحيح ضمن الاتجاه الهبوطي الأوسع أم بداية انعكاس اتجاهي أكثر أهمية في أسعار النفط الخام.