TradersUp.comتوصيات وتحليلات أسواق التداول عن كثب
بنهاية تداولات شهر يناير 2024 أرتفع سعر مباشرة عقب رد الفعل من اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة ال FOMC والذي كان متشددًا بشكل مفاجئ، وهو فأل صعودي. وشهد بيان بنك الاحتياطى الفيدرالى الامريكى تغييرات كبيرة تدعو إلى رفع أسعار الفائدة الامريكية لفترة أطول. مكاسب بداية العام 2024 للذهب طالت مستوى 2066 دولار للاوقية بالقرب من أعلى مستوى تاريخى قياسى بنهاية العام 2023 طال 2135 دولار للاونصة. وبنهاية تداولات الاسبوع الماضى تعرض سعر الذهب لعمليات بيع لجنى الارباح طالت مستوى الدعم 2027 دولار للاوقية وكنا توقعنا من خلال صفحة توصيات فوركس مجانية القيام ببيع الذهب من مستوى المقاومة 2063 دولار وجنت التوصية مكاسب قوية.
ومن جانبه فقد قام رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي الامريكى بنفسه بسكب الماء البارد على توقعات المتداولين العالية بخفض سعر الفائدة الامريكية الأولي في الاجتماع التالي للجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة ال FOMC في منتصف مارس المقبل. ولكن على الرغم من ردود فعل السوق الكبيرة على ذلك، فإن الذهب لم يتغلب على هذا التوجه المتشدد فحسب، بل ارتفع على أي حال.
هل سينخفض سعر الذهب فى الايام المقبلة ؟
على مدى العامين الماضيين أو نحو ذلك، سيطر المضاربون على عقود الذهب الآجلة على حركة أسعار الذهب والذين يحاولون التلاعب بمستقبل سياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي الامريكى. وإنهم يراقبون عن كثب ثروات الدولار الأمريكي، ثم يفعلون العكس مع عقود الذهب الآجلة ذات الاستدانة الفائقة. ولذا فإن قرارات لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية، وخطابات كبار مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي الامريكى وتوقعاتهم لأسعار الفائدة المستقبلية، والبيانات الاقتصادية الرئيسية التي تؤثر على تلك البيانات، أدت إلى توليد حركة كبيرة وثقيلة للذهب.
وكما هو ملاحظ تعد قوة الذهب المثيرة للإعجاب بنهاية تداولات يناير على الرغم من تشدد اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة ال FOMC بمثابة تطور رائع في أحدث موضوع لهذه الملحمة. ومثل كل القصص الجيدة، فإن بعض السياق يجعل حركة الذهب هذا الأسبوع أكثر إثارة للاهتمام. فقبل الاجتماع السابق للبنك المركزى الامريكى في منتصف ديسمبر، كانت احتمالات خفض أسعار الفائدة الضمنية في العقود الآجلة ضعيفة. يعتقد المتداولون أن هناك فرصة بنسبة 40% تقريبًا لولادة دورة قطع جديدة في اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة ال FOMC في مارس/آذار المقبل.
وتوقعوا حوالي 110 نقاط أساس من إجمالي تخفيضات أسعار الفائدة الامريكية في عام 2024، أو ما يزيد قليلاً عن أربع نقاط بمعدل 25 نقطة أساس لكل منها. وتم تداول الذهب عند 1,980 دولارًا عشية اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة ال FOMC، وبلغ مؤشر الدولار الأمريكي القياسي والذي يغذي الكثير من تداول العقود الآجلة للذهب مستوى 103.8. ولكن لجنة بنك الاحتياطى الفيدرالى الامريكى ركزت على السياسة النقدية الميسرة في ذلك اليوم مع مجموعة من المفاجآت، من بيان اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة إلى توقعات مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي بشأن أسعار الفائدة الامريكية إلى رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مؤتمره الصحفي بعد الاجتماع.
وأضاف هذا البيان شرطًا يجعل المزيد من رفع أسعار الفائدة الامريكية يبدو أقل احتمالًا، حيث خفض كبار مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي توقعاتهم لسعر الفائدة على الأموال الفيدرالية في نهاية عام 2024 بمقدار 50 نقطة أساس في المخطط النقطي، ومن جانبه قال حاكم البنك جيروم باول بإن توقيت خفض أسعار الفائدة الامريكية قد تمت مناقشته في اجتماع ذلك اليوم. وكان قد غرّد المتحدث الرسمي بأسم بنك الاحتياطي الفيدرالي والذي يحظى بمتابعة واسعة النطاق في صحيفة وول ستريت جورنال قائلاً: “يبدأ محور باول”. وكان رد فعل الأسواق عنيفاً على هذا التحول الحذر.
في ذلك اليوم، ارتفع سعر الذهب بنسبة 2.3% ليصل إلى 2024 دولارًا، في حين انخفض مؤشر الدولار الامريكى USDX بنسبة 0.9% في ذلك اليوم وفي اليوم التالي ليصل إلى 102.0. وعموما فقد أرتفعت أحتمالات خفض أسعار الفائدة الامريكية، حيث ارتفعت فرص شهر مارس إلى ما يزيد عن 75% ويتوقع المتداولون تخفيضات بمقدار 150 نقطة أساس هذا العام! وعلى مدى الأسابيع القليلة اللاحقة أو نحو ذلك، أستمرت تلك الاتجاهات التي حفزتها اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة ال FOMC. وكان قد أرتفع سعر الذهب إلى مستوى قياسي اسمي جديد عند 2,077 دولارًا، في حين انخفض مؤشر الدولار الامريكى USDX إلى أدنى مستوى له خلال 5.3 شهر عند 100.9.
وفى نفس الوقت فقد أدت المخاوف بشأن الجانب السلبي لسوق العمل الامريكى القوى للغاية إلى إبقاء أسواق وول ستريت تحت السيطرة يوم الجمعة، مما أدى إلى إغراق بعض المكاسب الكبيرة لأسهم شركات التكنولوجيا الكبرى. وقفزت أسهم شركات كلا من Meta Platforms وAmazon، وهما من الأسهم الأكثر تأثيراً في السوق، إلى ارتفاع مؤشر S&P 500 بنسبة 0.2٪ في التعاملات المبكرة. كما دفعوا مؤشر ناسداك المركب للارتفاع بنسبة 0.6%، ولكن مؤشر داو جونز الصناعي، والذي يركز بشكل أقل على أسهم التكنولوجيا، انخفض 146 نقطة، أو 0.4%. وعموما فقد شعرت الأسهم بضغوط من ارتفاع العائدات في سوق السندات، بعد أن أظهر تقرير أن أصحاب العمل في الولايات المتحدة الامريكية قاموا بتعيين عدد أكبر من العمال الشهر الماضي عما توقعه الاقتصاديون.
وفي حين أن القوة هي نعمة للعمال وتبقي خطر الركود الاقتصادى بعيدا، فإن القلق هو أنها يمكن أن تستمر في الضغط التصاعدي على التضخم. وهذا بدوره يعني انتظارًا أطول حتى يبدأ بنك الاحتياطي الفيدرالي في خفض أسعار الفائدة الامريكية.
توقعات سعر الذهب هذا الشهر:
بحسب توقعات محللين الذهب تراجع سعر الذهب عن أعلى مستوياته في جلسة الجمعة الماضية عند حوالي 20,58 دولارًا ليتداول عند حوالي 2030 دولارًا للاونصة بعد الجولة الأخيرة من البيانات الاقتصادية. ويبدو أن زوج الذهب/ الدولار XAU/USD قد أكمل اختراقًا هبوطيًا من تشكيل القناة الصاعدة. كما أنخفض سعر الذهب ليتداول تحت خط المتوسط المتحرك لـ 100 ساعة. ومع ذلك، فإن الانتعاش المتأخر يوم الجمعة منع سعر الذهب من الانخفاض إلى مستويات التشبع في البيع لمؤشر القوة النسبية على مدى 14 ساعة. وعلى المدى القريب وحسب الاداء على شارت الساعة، يبدو أن سعر الذهب XAU/USD قد أكمل مؤخرًا اختراقًا هبوطيًا من تشكيل القناة الصعودية. ومع ذلك، يبدو أن مؤشر القوة النسبية على إطار 14 ساعة قد أرتد لتجنب الوقوع في مستويات ذروة البيع. ولذلك، سوف يستهدف المضاربون على الارتفاع – الثيران- أرباحًا انتعاشية ممتدة عند حوالي 2046 دولارًا أو أعلى عند 2055 دولارًا للاوقية. ومن ناحية أخرى، سوف يتطلع المضاربون على الانخفاض – الدببة- إلى تمديد الانخفاضات الحالية نحو 2027 دولارًا أو أقل إلى الدعم 2010 دولارًا للاوقية.
وعلى المدى البعيد وحسب الاداء على الرسم البياني اليومي، يبدو أن سعر الذهب قد أكمل مؤخرًا أختراقًا صعوديًا من تشكيل القناة الهابطة. ومع ذلك، فقد تراجع مؤشر القوة النسبية لإطار 14 يومًا مؤخرًا لتجنب الارتفاع الى مستويات التشبع الشرائي. ولذلك، سوف يستهدف المضاربون على الانخفاض- الدببة- عمليات التراجع الممتدة عند حوالي 2000 دولارًا أو أقل عند الدعم 1968 دولارًا للاوقية ومنه ومن الاقل أوصى بعودة شراء الذهب بدون مخاطرة. ومن ناحية أخرى، سوف يتطلع المضاربون على الارتفاع – الثيران إلى ركوب المكاسب الحالية نحو المقاومة 2075 دولارًا أو أعلى إلى المقاومة النفسية 2100 دولارًا للاونصة.
يمكنكم متابعة قراءة التوقعات لهذا الشهر عبر التوقعات الشهرية لأسواق الفوركس!
هذا الشارت من منصة tradingview
