التحليل الفنى للنفط الخام ومسار الصعود لا يزال سليما

خلال منتصف تداولات هذا الاسبوع أرتفعت العقود الآجلة للنفط الخام وتجاهلت أحدث بيانات التخزين الأمريكية. حيث ركز المستثمرون على التقارير والتي تفيد بأن المملكة العربية السعودية رفعت أسعار النفط الخام المشحون إلى آسيا. مع تحول المتداولين عن قرار أوبك الأخير، وعليه ستستمر الأسواق في مراقبة الوضع في الشرق الأوسط والاجتماع القادم لسياسة البنك المركزي الأمريكي. اليوم يستقر سعر خام غرب تكساس حول مستوى 78.40 دولار للبرميل. وبشكل عام ارتفعت أسعار الخام الأمريكي بشكل صاروخي في عام 2024، حيث أرتفعت بنسبة 13٪ تقريبًا منذ بداية العام حتى الآن. وسعر خام برنت حول مستوى 82.16 دولار للبرميل . وبشكل عام فقد شهدت أسعار خام برنت بداية قوية هذا العام، حيث ارتفعت بنحو 10%.

ووفقًا لإدارة معلومات الطاقة الأمريكية (EIA)، ارتفعت مخزونات النفط الخام المحلية بمقدار 1.367 مليون برميل للأسبوع المنتهي في الأول من مارس، وهي أقل من التقديرات المتفق عليها البالغة 2.116 مليون برميل. ويمثل هذا أيضًا انخفاضًا عن زيادة الأسبوع السابق البالغة 4.199 مليون برميل. وانخفضت إمدادات البنزين بمقدار 4.46 مليون برميل، وهو أسوأ من توقعات السوق بسحب 2.832 مليون. وانخفضت مخزونات زيت التدفئة بمقدار 812 ألف برميل، بينما انخفضت مخزونات نواتج التقطير بمقدار 4.131 مليون برميل. وحسب المعلن أيضا فقد أرتفعت مستويات التخزين في كوشينغ بولاية أوكلاهوما بمقدار 701 ألف برميل.

ومن جانبها ذكرت وكالة رويترز يوم الثلاثاء بأن المملكة العربية السعودية رفعت سعر بيع الخام الرسمي للمشترين الآسيويين بمقدار 0.20 دولار للبرميل. ونتيجة لذلك، ستكلف تسليمات شهر أبريل 1.70 دولارًا للبرميل أعلى من متوسط سعر التسليم في دبي/عمان، مقارنة بـ 1.50 دولارًا للبرميل لشحنات مارس. وقد فاجأ هذا مراقبي السوق الذين توقعوا أن تترك السعودية أسعار شهر أبريل دون تغيير.

وقال مصدر لم يذكر اسمه من الصناعة التحويلية لوكالة الانباء: “لم يتغير هيكل السوق وتشققات المنتجات كثيرًا مقارنة بالشهر الماضي، وأعتقد الآن أنه مع استمرار حالة عدم اليقين في الشحن في البحر الأحمر … ربما سيرغبون في دفع البراميل إلى آسيا”.

هل سيرتفع سعر النفط فى الايام المقبلة ؟

بالنظر إلى المستقبل، يعتقد فيل فلين، محلل الطاقة في مجموعة PRICE Futures Group، بأن هناك احتمالًا لوصول أسعار النفط الخام إلى 90 دولارًا في الشهرين المقبلين. “كما أن المنتجات النفطية تعاني من نقص المعروض وسيكون من المثير للاهتمام معرفة ما إذا كان السوق سيكون قادرًا على مواكبة الطلب عند هذه المستويات السعرية. وأضاف بالقول بأنه من المرجح أن ترتفع السوق بشكل كبير إلى حد ما لمواكبة الطلب”.

ومع ذلك، فإن المحفزات القادمة مثل قرار البنك المركزي الأوروبي وتقرير الوظائف غير الزراعية في الولايات المتحدة الامريكية قد تدفع أسعار النفط الخام في وقت لاحق من هذا الأسبوع. وقد تعني التلميحات بخفض البنك المركزي الأوروبي لشهر يونيو أرتفاعًا للأصول الخطرة نظرًا لأن انخفاض تكاليف الاقتراض العالمية سيكون داعمًا للنمو. وفي الوقت نفسه، فإن مفاجأة الوظائف الهبوطية قد تؤدي أيضًا إلى ارتفاع السلع مقابل الدولار الامريكى.

توقعات سعر النفط الخام: يستمر سعر خام غرب تكساس الوسيط في الاتجاه الصعودي حيث يتحرك عند النصف العلوي من قناته الصعودية طويلة المدى والتي تظهر على الرسم البياني لإطار 4 ساعات. ويختبر السعر مستوى المقاومة مرة أخرى ولكن قد يكون بسبب تراجع آخر. وفى نفس الوقت فقد ظلت منطقة القناة الوسطى محل دعم خلال الجزء الأكبر من شهر فبراير حتى هذا الشهر، حيث يتماشى هذا مع الدعم الديناميكي لـ 100 SMA. ويقع هذا المتوسط المتحرك فوق 200 SMA الأبطأ حركة للتأكيد على أن الاتجاه الصعودي من المرجح أن يكتسب قوة من هنا.

وإذا استمر الدعم عند منتصف القناة أو عند أدنى مستوى لها بالقرب من 76 دولارًا للبرميل، فمن الممكن أن يعود سعر النفط الخام لزيارة قمة القناة عند 81 دولارًا للبرميل أو أعلى. وفى نفس الوقت يتجه مؤشر ستوكاستيك للأعلى ليُظهر أن المشترين هم المسيطرون، ولذلك قد يستمر السعر في أتباع نفس النهج. ومع ذلك، يبدو أن مؤشر القوة النسبية يبلغ قمته مما يشير إلى أن البائعين قد يتولون المسؤولية من هنا.

هذا الشارت من منصة tradingview