كتابة :
المحلل محمود عبد الله
مراجعة :
المحلل محمود عبد الله
| زمن القراءة: 5 دقيقة
ملخص تحليل الذهب الاسبوعى
الاتجاه العام للذهب: هبوطى على المدى المتوسط مع محاولات للتعافى على المدى القصير.
مستويات دعم الذهب الاسبوعية:
4000 – 3945 – 3800 دولار للاوقية.
مستويات مقاومة الذهب الاسبوعية:
4085 – 4135 – 4200 دولار للاوقية.
توصيات تداول الذهب هذا الأسبوع
السيناريو الإيجابي (الشراء)
الدخول: 3945 دولارًا.
الهدف الأول: 4000 دولارًا.
الهدف الثاني: 4070 دولار.
الهدف النهائي: 4120 دولار.
وقف الخسارة: 3910 دولارًا.
السيناريو السلبي (البيع)
الدخول: 4160 دولار.
الهدف الأول: 4110 دولار.
الهدف الثاني: 4050 دولار.
الهدف النهائي: 3900 دولار.
وقف الخسارة: 4200 دولارًا.
الرسم البيانى المباشر لاسعار الذهب/ الدولار الامريكى XAU/USD
التحليل الاسبوعى لاسعار الذهب/ الدولار الامريكى XAU/USD:
من الناحية الفنية، لا يزال الذهب /الدولار يتحرك داخل قناة سعرية هابطة، إلا أن الأداء خلال نهاية الأسبوع الماضي أظهر تحسنًا نسبيًا في الزخم، مع ارتداد مؤشر القوة النسبية (RSI) من مستويات قريبة من التشبع البيعي، وهو ما يشير إلى تراجع الضغوط السلبية على المدى القصير ويفتح المجال أمام استمرار محاولات التعافي إذا نجح المشترون في الحفاظ على المستويات الحالية.
وعلى المدى القريب وحسب الاداء على الإطار الزمني للساعة، يواصل سعر الذهب تكوين موجة ارتدادية داخل الاتجاه الهابط، الأمر الذي يجعل منطقة 4060 دولارًا أولى محطات المقاومة خلال تداولات الأسبوع، بينما قد يؤدي اختراقها إلى تعزيز الزخم الصاعد نحو 4110 دولارا. وفي المقابل، فإن عودة الضغوط البيعية وكسر مستويات الدعم الحالية قد يدفع الذهب إلى إعادة اختبار 3960 دولارًا، ثم الدعم النفسى 3900 دولار للاوقية، وهي مستويات قد تحدد قوة الاتجاه خلال المدى القصير.
على المدى المتوسط وحسب الاداء على الرسم البياني اليومي، فما زال الاتجاه العام للذهب مقابل الدولار يميل إلى السلبية طالما بقي السعر داخل القناة الهابطة، إلا أن مؤشرات الزخم لا تزال تمنح المشترين فرصة لالتقاط الأنفاس قبل الدخول مجددًا في مناطق التشبع البيعي. وإذا نجح سعر الذهب في تجاوز مستويات المقاومة الرئيسية، فقد يمتد الارتداد نحو 4285 دولارًا، مع بقاء 4450 دولارًا هدفًا فنيًا محتملًا في حال تحسن المعنويات واستمرار ضعف الدولار الأمريكي.
في المقابل، على الجانب الهبوطى فإن فشل سعر المعدن الاصفر في الحفاظ على مكاسبه الحالية سيعيد التركيز على مناطق الدعم الأعمق، حيث قد يتجه الذهب لاختبار 3830 دولارًا، بينما يمثل مستوى 3600 دولارًا آخر خطوط الدفاع الفنية للمشترين على المدى المتوسط.
وبوجه عام، ستظل حركة الذهب خلال أسبوع التداول الجديد مرتبطة بتطورات السياسة النقدية الأمريكية، إلى جانب قوة الدولار وعوائد سندات الخزانة، إذ إن أي تراجع جديد في العملة الأمريكية قد يمنح المعدن الاصفر فرصة لاختبار مستويات مقاومة أعلى، بينما قد تؤدي عودة الزخم الإيجابي للدولار إلى استئناف الاتجاه الهابط.
هل تنخفض اسعار الذهب لما دون ال 4000 دولار فى الايام المقبلة ؟
عبر افضل شركات تداول الذهب. يمثل مستوى سعر 4000 دولار نقطةً نفسيةً هامةً للمستثمرين الأفراد، وإذا انخفض سعر الذهب عن هذا المستوى واستمر في التراجع، فقد نشهد تصحيحًا حادًا قصير الأجل في أسعار الذهب.
وستكون بيانات التضخم الامريكية هي البيانات الرئيسية؛ فإذا لم نشهد ارتفاعًا كبيرًا في أسعار النفط، فمن المتوقع أن تستمر بيانات التضخم في الولايات المتحدة في التحسن. وهذا من شأنه أن يقلل من التوقعات برفع أسعار الفائدة الأمريكية، الأمر الذي سيدعم أسعار الذهب بلا شك.
وفى نفس الوقت فأنه في حين أن تصحيح الذهب بنسبة 30% تقريبًا من أعلى مستوى له على الإطلاق في يناير قد استوعب بالفعل قدرًا كبيرًا من الأخبار السلبية، إلا أن استمرار حالة عدم اليقين قد يؤدي إلى مزيد من الانخفاض.
خلاصة توقعات الذهب
ما زلنا في مرحلة تصحيح، وليس انهيارًا في اتجاه الذهب على المدى الطويل. و بالنظر إلى توقعات المتداولين باحتمالية 56% لرفع الاحتياطي الفيدرالي لأسعار الفائدة الامريكية بحلول سبتمبر، فقد يحد ذلك من أي مكاسب محتملة.
ومن المرجح أن يجعل ارتفاع قيمة الدولار وزيادة العوائد الذهب، الذي لا يحقق عائداً، أقل جاذبية. ويُعدّ مستوى 4000 دولار خطاً فاصلاً، حيث سيفتح اختراقه دونه الطريق أمام مستويات 3950 و3900 دولار. وإذا صمد هذا المستوى، فسيعود مستوى المقاومة 4100 دولار إلى الواجهة.
