كتابة :
المحلل محمود عبد الله
مراجعة :
المحلل محمود عبد الله
| زمن القراءة: 6 دقيقة
الحدث الاهم والمثير لاسواق العملات الفوركس هذا الاسبوع هو التنصيب الرسمى لترامب كرئيس للولايات المتحدة الامريكية وبشكل عام سيراقب المتداولون خطابه عن كثب بحثًا عن تلميحات حول التغييرات السياسية والأوامر التنفيذية الامريكية المحتملة.
هذا الشارت من منصة tradingview
وقبيل هذا الحدث الهام يستقر سعر اليورو مقابل الدولار الامريكى EUR/USD فى مساره الهبوطى حول مستوى الدعم 1.0270 . بالقرب من الادنى له منذ أكثر من عامين.
هل سيرتفع سعر الدولار فى عهد ترامب ؟
مؤخرا عزز تجار العملات الفوركس رهاناتهم على مستقبل الدولار ألامريكي ألاقوى في الفترة التي سبقت عودة دونالد ترامب. وفى هذا الصدد فقد أحتفظ تجار المشتقات بما يعادل حوالي 34.6 مليار دولار في إجمالي الرهانات والتي من المتوقع أن تستفيد من المزيد من المكاسب في سعر الدولار اعتبارًا من 14 يناير الجارى، بزيادة قدرها مليار دولار تقريبًا عن الأسبوع السابق، وذلك وفقًا لأحدث بيانات لجنة تداول السلع الآجلة الصادرة يوم الجمعة والتي جمعتها بلومبرج. وكان هذا هو الأكبر منذ عام 2019.
وبشكل عام ومنذ فوز ترامب بالرئاسة الامريكية، زادت كل من الرهانات الصعودية على الدولار الامريكى وقيمته. وحسب منصات التداول الموثوقة فقد أرتفع مؤشر الدولار الامريكى بأكثر من 5 فى المائة وذلك منذ الانتخابات وذلك بسبب أحتمالات فرض التعريفات والسياسات التضخمية في فترة رئاسة ترامب، فضلاً عن الشكوك حول خفض أسعار الفائدة الامريكية فى الاشهر المقبلة.
وعموما فقد قوبلت الرهانات الطويلة على الدولار الامريكى بزيادة في الرهانات القصيرة مقابل العملات بما في ذلك الدولار الكندي واليورو، وذلك وفقًا لبيانات لجنة تداول العقود الآجلة للسلع. فقد أحتفظ المتداولون غير التجاريين بنحو 11.6 مليار دولار في مراكز هبوطية مقابل الدولار الكندي اعتبارًا من 14 يناير، وهو أكبر عدد بين عملات مجموعة العشرة التي تتبعها لجنة تداول العقود الآجلة للسلع. ووفقًا للبيانات، فإن هذه المجموعة من المتداولين تقصر اليورو بنحو 7.8 مليار دولار.
وبشكل عام. يزيد هذا من أحتمال حدوث أرتداد حاد في المواقف إذا تصرفت إدارة ترامب بشكل أقل عدوانية من المتوقع بشأن التعريفات الجمركية في الأسابيع الأولى من الولاية الجديدة.
ما سيؤثر على اليورو هذا الاسبوع
حسب بيانات المفكرة الاقتصادية وفي أوروبا، يتحول الاهتمام إلى بيانات مؤشر مديري المشتريات الأولية لمنطقة اليورو وألمانيا وفرنسا وبريطانيا. ومن المتوقع أن يتباطأ قطاع الخدمات في ألمانيا بشكل أكبر، في حين قد ينكمش قطاع التصنيع بشكل أكثر حدة. وبالإضافة إلى ذلك، من المتوقع أن يتراجع مؤشر ZEW للمعنويات الاقتصادية لألمانيا من أعلى مستوى له في أربعة أشهر. ومن المتوقع أن تظل معنويات المستهلكين في منطقة اليورو سلبية.
مؤشرات الاسهم الامريكية تحقق مكاسب قوية
حسب منصات شركات تداول الاسهم وفى جلسة التداول الاخيرة للاسبوع الماضى. أرتفعت مؤشرات الأسهم الأمريكية. بزخم من أنتعاش أسعار أسهم التكنولوجيا والمكاسب القوية عبر المؤشرات الرئيسية. وحسب التداولات فقد أرتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 1.1٪، وأرتفع مؤشر ناسداك 100 والذي يهيمن عليه قطاع التكنولوجيا بنسبة 1.8٪، وارتفع مؤشر داو جونز بنسبة 0.9٪، أو 400 نقطة.
وكانت قد قادت أسهم شركات التكنولوجيا الكبيرة الارتفاع، حيث قفزت أسهم تسلا بنسبة 6٪ وارتفعت أسهم إنفيديا بنسبة 2.9٪. وكانت أسهم أبل أعلى قليلاً، بعد انخفاضها بنسبة 4٪ يوم الخميس الماضى وذلك بعد هبوطها إلى المركز الثالث في سوق الهواتف الذكية في الصين العام الماضي. كما تفوقت أسهم السلع الاستهلاكية التقديرية مع ارتفاع أسهم أمازون بنسبة 2٪. وبشكل عام فقد تحسنت المشاعر على خلفية تقارير عن تخفيف ضغوط التضخم والأرباح القوية من البنوك الكبرى، مما غذى التفاؤل بشأن خفض أسعار الفائدة الامريكية المحتمل. وبينما يستعد ترامب لولايته الرئاسية الثانية، يراقب المستثمرون أيضًا تحولات السياسة وسط مخاوف بشأن التعريفات الجمركية والتغييرات الضريبية.
وحسب التداولات فقد وضع الارتفاع مؤشري داو جونز وستاندرد آند بورز 500 على مسار تحقيق أكبر مكاسب أسبوعية لهما منذ الانتخابات الرئاسية لعام 2020، حيث ارتفع كل منهما بأكثر من 3%، وفي حين من المتوقع أن يسجل مؤشر ناسداك تقدما أسبوعيا بنسبة 4% قبل عطلة مارتن لوثر كينج جونيور.
نصائح تداول:
التحليل الفني لزوج اليورو دولار:
عزيزى القارىء وحسب التداولات الاخيرة عاد سعر اليورو مقابل الدولار الامريكى EUR/USD إلى الاقتراب من خط المتوسط المتحرك لمدة 100 ساعة. كما منع زوج العملات من التقدم بشكل أعمق إلى مستويات ذروة الشراء لمؤشر القوة النسبية لمدة 14 ساعة. وعلى المدى القريب سيسعى الدببة إلى تمديد التراجع الحالي نحو مستويات الدعم 1.0220 أو أقل إلى الدعم 1.0175. ومن ناحية أخرى، سيسعى الثيران إلى الاستفادة من الارتداد لاعلى بمكاسب الى مستويات المقاومة 1.0310 ثم الى المقاومة 1.0375 على التوالى.
وعلى المدى البعيد وحسب الاداء على الرسم البياني اليومي، يتداول زوج العملات اليورو مقابل الدولار الامريكى EUR/USD ضمن تشكيل قناة هابطة. ومع ذلك، فقد أرتد مؤشر القوة النسبية لمدة 14 يومًا مؤخرًا لتجنب الوقوع في مستويات ذروة البيع. ولذلك، سيستهدف الثيران محاولات الارتداد لاعلى بمكاسب صوب مستويات المقاومة 1.0375 ثم الى المقاومة 1.0600 على التوالى وفى المقابل وعلى نفس الفترة الزمنية سيتحرك الدببة فى الاتجاه العام الهبوطى الى مستويات دعم أقوى والاقرب منها حاليا 1.0100 ثم الى مستوى الدعم 0.9880 على التوالى.
