التحليل الفنى لزوج الدولار مقابل الين اليابانى: الاداء يحدده تقييم المتداولين لتوقعات بنك اليابان

أستقر سعر الين الياباني منخفضا عند حوالي 148.55 ين للدولار الامريكى اليوم الاربعاء بعد أن هبط إلى أدنى مستوى له في سبعة أسابيع في الجلسة السابقة، وذلك مع استمرار المستثمرين في تقييم توقعات السياسة النقدية لبنك اليابان. حيث قال البنك المركزي اليابانى في أحدث تقرير ربع سنوي له إن ارتفاع الأسعار والأجور ينتشر في جميع أنحاء اليابان، ولكنه أقر بقلق الشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم بشأن انخفاض الهوامش.

وفي الوقت نفسه، أظهرت البيانات الاقتصادية أن الأجور الحقيقية في اليابان انخفضت بنسبة 0.6% في أغسطس/آب بعد شهرين من الزيادات، وفي حين انخفض إنفاق الأسر بنسبة 1.9%. وكان قد تعرض الين اليابانى لضغوط مؤخرا عندما دعا رئيس الوزراء اليابانى الجديد شيجيرو إيشيبا ووزير اقتصاده ريوسي أكازاوا إلى توخي الحذر قبل رفع أسعار الفائدة بشكل أكبر في ظل الظروف الاقتصادية الحالية.

وفى نفس الوقت تلقى الدولار الامريكى دعما إضافيا من تقرير الوظائف في الولايات المتحدة الامريكية والذي جاء بأقوى من المتوقع يوم الجمعة، والذي دفع الأسواق إلى استبعاد أي فرص لخفض آخر لأسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس من جانب مجلس الاحتياطي الفيدرالي في نوفمبر/تشرين الثاني.

على صعيد أخر. عائدات اليابان لأجل 10 سنوات تحوم بالقرب من أعلى مستوى في شهرين. حسب التداولات فقد أستقر عائد السندات الحكومية اليابانية لأجل 10 سنوات عند حوالي 0.92٪ يوم الثلاثاء، ويحوم بالقرب من أعلى مستوياته في شهرين ويتتبع ارتفاعًا في عائدات سندات الخزانة الأمريكية حيث أعاد المستثمرون معايرة توقعات خفض أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي بعد تقرير الوظائف الامريكية الأقوى من المتوقع في سبتمبر. وحاليا ترى الأسواق المالية الآن احتمالًا بنسبة 87٪ أن يختار بنك الاحتياطي الفيدرالي الامريكى خفضًا أكثر تواضعًا بمقدار 25 نقطة أساس في نوفمبر، بينما يستبعد أي فرص لخفض آخر بمقدار نصف نقطة مئوية.

ومحليًا، قال بنك اليابان في أحدث تقرير ربع سنوي له بإن ارتفاع الأسعار والأجور ينتشر في جميع أنحاء اليابان، ولكنه أقر بقلق الشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم بشأن انخفاض الهوامش. وفي الوقت نفسه، أظهرت البيانات أن الأجور الحقيقية في اليابان انخفضت بنسبة 0.6% في أغسطس/آب بعد شهرين من الزيادات، في حين انخفض إنفاق الأسر بنسبة 1.9%.

حسب نتائج المفكرة الاقتصادية… انخفاض معنويات قطاع الخدمات في اليابان من أعلى مستوى في 5 أشهر. وحسب المعلن فقد أنخفض مؤشر قطاع الخدمات في اليابان إلى 47.8 في سبتمبر 2024 من أعلى مستوى في خمسة أشهر عند 49.0 في الشهر السابق، ولكنه تجاوز توقعات السوق عند 47.5. ويمثل هذا أول انخفاض في أربعة أشهر، متأثرًا بانخفاض في صناعة الخدمات. وعلى النقيض من ذلك، أظهرت صناعة الأغذية والمشروبات نموًا إيجابيًا.

وفي الوقت نفسه، ارتفع مؤشر التوظيف. وبالإضافة إلى ذلك، تسارع مقياس اتجاهات الشركات، مدفوعًا بزيادة في صناعة التصنيع. في الوقت نفسه، انخفض مؤشر التوقعات الاقتصادية إلى 49.7 بعد أن وصل إلى أعلى مستوى في خمسة أشهر عند 50.3 في أغسطس، وهو ما يمثل ضعفًا لأول مرة منذ مايو، حيث يواصل الاقتصاد إظهار التعافي التدريجي وسط تأثير ضغوط الأسعار.

حسب منصات شركات تداول الاسهم…. العقود الآجلة الأمريكية مستقرة بعد انتعاش السوق. حيث لم تشهد العقود الآجلة للأسهم الأمريكية تغيرًا يذكر اليوم الأربعاء وذلك بعد انتعاش بقيادة أسهم التكنولوجيا في أسواق وول ستريت في الجلسة السابقة. وفي التداول العادي يوم الثلاثاء، قفز مؤشر ستاندرد آند بورز 500 وناسداك المركب بنسبة 0.97٪ و 1.45٪ على التوالي، في حين ارتفع مؤشر داو جونز بنسبة 0.3٪. وأنهت تسعة من أصل 11 قطاعًا في مؤشر ستاندرد آند بورز على ارتفاع، بقيادة أسهم كلا من التكنولوجيا وخدمات الاتصالات والسلع الاستهلاكية التقديرية. وشهدت أسماء التكنولوجيا العملاقة مثل Nvidia (4.1٪) و Apple (1.8٪) و Meta Platforms (1.4٪) أداءً ملحوظًا. وفي الوقت نفسه، انخفضت أسهم الطاقة والمواد، بما في ذلك إكسون موبيل (-2.7٪) وشيفرون (-1.6٪) و Southern Copper (-3.8٪). وجاءت هذه التحركات بعد أن أثار تقرير الوظائف القوي الأسبوع الماضي الآمال في أن يحقق بنك الاحتياطي الفيدرالي هبوطًا ناعمًا. كما تفاعل المستثمرون مع الانخفاض الحاد في أسعار النفط الخام، في حين ظل العائد الأمريكي لمدة 10 سنوات فوق 4٪.

ومع ذلك، يتوقع المستثمرون المزيد من التقلبات في الفترة التي تسبق الانتخابات الرئاسية الأمريكية. وتتطلع الأسواق المالية الآن إلى أحدث محاضر اجتماعات بنك الاحتياطي الفيدرالي وأرباح البنوك الكبرى.

توقعات الدولار مقابل الين اليابانى اليوم:

حسب الاداء على شارت اليومى أدناه سعر الدولار الامريكى مقابل الين اليابانى USD/JPY فى مسار قناة صعودية تشكلت مؤخرا وستقوى فى حال تحرك زوج العملات مخترقا مستوى المقاومة النفسية 150.00 وسيكون هناك فرصة لذلك وأكثر فى حال جاء مضمون محضر الاجتماع الاخير لبنك الاحتياطى الفيدرالى الامريكى أكثر تشددا الى جانب أرقام بأقوى من التوقعات للتضخم الامريكى. وعلى العكس من حدوث ذلك فقد يجد الدببة فى التحرك لتعويض الخسائر الاخيرة. مستوى الدعم 145.90 تهديد حقيقى للارتداد الصعودى الحالى. لا زلت أفضل شراء الدولار/ ين يابانى من كل مستوى هبوطى.

هذا الشارت من منصة tradingview