TradersUp.comتوصيات وتحليلات أسواق التداول عن كثب
تعافى سعر الدولار الامريكى هذا الاسبوع جلب عمليات بيع للذهب دفعته صوب مستوى الدعم 2030 دولار للاوقية ولكن مع تزايد التوترات الجيوسياسية العالمية زاد الاقبال من جديد على شراء سبائك الذهب كملآذ أمن وهو ما دفع سعر الذهب XAU/USD للاستقرار لاعلى حول مستوى 2048 دولار للاونصة وقت كتابة التحليل وقبيل الاعلان عن أرقام الوظائف الامريكية الهامة والمؤثرة على سعر الدولار وبالتالى على الذهب.
وبشكل عام يتوقع مستثمرو الذهب ارتفاعًا قياسيًا في الأسعار العام 2024، حيث من المتوقع أن تدعم أساسيات المحور الحذر في أسعار الفائدة الأمريكية، واستمرار المخاطر الجيوسياسية، ومشتريات البنوك المركزية السوق بعد عام 2023 المتقلب. ويسير سعر الذهب الفوري على الطريق الصحيح لتحقيق ارتفاع سنوي بنسبة 13٪ في عام 2023، وهو أفضل عام له منذ عام 2020.
هل سينخفض سعر الذهب فى الايام المقبلة؟
وتعليقا على أداء سوق الذهب والعوامل المؤثرة. قال أولي هانسن من ساكسو بنك. “بعد الأداء القوي المفاجئ في عام 2023، نشهد المزيد من المكاسب في الأسعار في عام 2024، مدفوعة بثلاثية من الزخم الذي يطارد صناديق التحوط، وتواصل البنوك المركزية شراء الذهب الفعلي بوتيرة ثابتة، وليس أقلها الطلب المتجدد من مستثمري صناديق الاستثمار المتداولة.”
وفي 4 ديسمبر، سجل سعر الذهب XAU/USD مستوى قياسيًا عند 2135.40 دولارًا للاوقية وسط رهانات على تخفيف السياسة النقدية الأمريكية في أوائل عام 2024 بعد ميل متشائم من رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول، متجاوزًا الرقم القياسي السابق المسجل في عام 2020. وكاد المعدن الاصفر أن يصل إلى منطقة مجهولة في شهر مايو من هذا العام مع تفاقم الأزمة المصرفية الإقليمية في الولايات المتحدة. وبحلول تشرين الأول (أكتوبر)، تراجعت إلى ما يقرب من 1800 دولار للأوقية حتى أدى الطلب على الملاذ الآمن الناجم عن الصراع بين إسرائيل وحماس إلى ارتفاع آخر للاسعار.
وعاد المستثمرون إلى صندوق SPDR Gold Shares الشهير المتداول في البورصة، والذي سجل تدفقات صافية تزيد عن مليار دولار في نوفمبر. وكان قد توقع استطلاع أجرته رويترز في أكتوبر أن يبلغ متوسط الأسعار 1986.50 دولارًا في عام 2024. وقد تجاوز متوسطها 1950 دولارًا حتى الآن هذا العام، وهو ما يزيد عن أي متوسط سنوي سابق.
ويتوقع جيه بي مورجان “ارتفاعًا مفاجئًا” لسعر الذهب في منتصف عام 2024، مع ذروة مستهدفة عند 2300 دولار بسبب التخفيضات المتوقعة في أسعار الفائدة. ويتوقع بنك UBS رقما قياسيا قدره 2150 دولارا بحلول نهاية عام 2024 إذا تحققت التخفيضات. وتوقع مجلس الذهب العالمي، في توقعاته لعام 2024، أن انخفاضًا بنحو 40 إلى 50 نقطة أساس في عوائد الاستحقاق الأطول، بعد تخفيض أسعار الفائدة بمقدار 75 إلى 100 نقطة، يمكن أن يترجم إلى مكاسب بنسبة 4٪ للذهب.
وعموما يتوقع المحللون أن الصراع في الشرق الأوسط، وعدم اليقين الناجم عن الانتخابات في الاقتصادات الكبرى، ومشتريات البنوك المركزية بقيادة الصين، ستعزز أيضًا جاذبية السبائك كملاذ آمن في العام 2024. ولكن هان تان، كبير محللي السوق في إكسينيتي، قال: “قد يضطر الذهب إلى التخلص من بعض مكاسب هذا العام إذا أدى ارتفاع التضخم إلى إجبار بنك الاحتياطي الفيدرالي على التخلي عن خطط محور السياسة في عام 2024”.
حيث قد يؤدي تباطؤ التضخم بشكل أسرع من تخفيض أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى تباطؤ الاقتصاد وإضعاف شراء التجزئة. ومن جانبها تتوقع شركة Heraeus Metals ارتفاع الطلب على المجوهرات الذهبية في الصين، أكبر مستهلك هذا العام، مع احتمال الحصول على مزيد من الدعم في عام 2024 من إجراءات التحفيز.
وعلى النقيض من ذلك، يبدو أن سعر الفضة من المتوقع أن تنخفض بنسبة 1٪ في عام 2023، حيث يتم تداولها بأقل بقليل من 24 دولارًا للأوقية. وسوف يتجه نحو 26 دولارًا للأوقية في العام 2024، مستفيدًا من تحسن الطلب الصناعي، وفقًا لشركة TD Securities. وفي طريقه للانخفاض بنسبة 6% في عام 2023، سيتراوح سعر البلاتين بين 800 دولار و1100 دولار للأوقية في عام 2024، وفقًا لتقديرات هيرايوس.
وقد تجلى تأثير تحول الطاقة عندما انخفض سعر البلاديوم المعتمد على المحفزات الذاتية بأكثر من الثلث هذا العام، وهو أسوأ أداء للسوق منذ عام 2008. ويواجه سعر البلاديوم، الذي انخفض إلى أقل من 1000 دولار للأوقية في نوفمبر/تشرين الثاني – للمرة الأولى منذ خمس سنوات – قبل أن يتعافى، فوائض مع تزايد شعبية السيارات الكهربائية. ويتوقع بنك أوف أمريكا أن يبلغ متوسط سعر البلاديوم 750 دولارًا للأوقية في عام 2024 مع مراعاة أي تخفيضات كبيرة في الإمدادات.
توقعات سعر الذهب اليوم:
حسب الاداء على شارت اليومى أدناه لا يزال سعر الذهب XAU/USD يحاول الحفاظ على الاتجاه العام الاوسع نطاقا الصعودى وكما ذكرت من قبل لن يحدث كسر لهذا الاتجاه بدون تحرك سعر الذهب صوب مستويات الدعم 2000 و 1985 دولار للاوقية على التوالى. وقد يحدث ذلك فى حال جائت أرقام الوظائف الامريكية اليوم بأقوى من كل التوقعات وهدأت التوترات الجيوسياسية العالمية. وفى المقابل وعلى نفس الفترة الزمنية فى حال جائت أرقام الوظائف الامريكية بأقل من التوقعات فقد يجد الثيران الفرصة للعودة بسعر الذهب الى مستوى المقاومة 2085 دولار للاوقية من جديد.
هذا الشارت من منصة tradingview
