تحليل الذهب XAU/USD اليوم: سعر الذهب يبحث عن التحفيز

تعافت العقود الآجلة للذهب من الخسائر الحادة الأسبوع الماضي حيث وجد سعر الذهب XAU/USD الزخم من ضعف الدولار الامريكى وانخفاض عوائد سندات الخزانة الامريكية. وبشكل عام فقد شهد المعدن الثمين عامًا مروّعًا ، بدأ عندما بدأ بنك الاحتياطي الفيدرالي في رفع أسعار الفائدة الامريكية وتقليص ميزانيته العمومية البالغة 8.9 تريليون دولار. ولكن مع ارتفاع معدلات التضخم وظهور البيانات الضعيفة ، هل يمكن لأسعار الذهب إعادة اختبار 1700 دولار؟

أرتفع سعر الذهب XAU/USD الى مستوى 1671 دولار للاوقية فى بداية تداولات هذا الاسبوع قبل أن يعاود الاستقرار حول مستوى 1655 دولار للاونصة فى وقت يبحث فيه عن التحفيز للخروج من القناة الهبوطية الحالية. وحسب الاداء تتراجع أسعار الذهب XAU/USD عن خسارة أسبوعية تبلغ حوالي 1٪ ، مما يضيف إلى خسارتها السنوية حتى تاريخه بنسبة 9٪ تقريبًا. وبالنسبة لسعر الفضة ، السلعة الشقيقة للذهب ، تستهدف 19 دولارًا مرة أخرى. حيث أرتفعت العقود الآجلة للفضة لتصل إلى 18.79 دولار للأوقية. وقد أنخفض سعر المعدن الأبيض أكثر من 4٪ الأسبوع الماضي ، مما زاد من خسائر السوق الهابطة.

وبشكل عام فقد أستفاد سوق المعادن من الارتفاع في الأسواق المالية العالمية ، مما أثر على الدولار الامريكى وسوق السندات. ولا يزال المستثمرون يسعون لخفض محتمل في سعر الفائدة الأسبوع المقبل بعد سلسلة من النتائج الاقتصادية السيئة في الأيام الأخيرة.

وكانت بيانات التضخم الامريكية رهيبة للمعدن الأصفر حيث عززت رفع 75 نقطة أساس من بنك الاحتياطي الفيدرالي الشهر المقبل. وتعليقا على ذلك قال كريج إيرلام ، كبير محللي السوق في Oanda ، في مذكرة: ليس هذا فقط ، مع التضخم الذي يبدو عنيدًا للغاية ، فقد يحتاج إلى الذهاب إلى أبعد مما كان متوقعًا في السابق. “وهذا لا يبشر بالخير للذهب على المدى القريب. ويمكن اختبار قيعان الأمس حول 1640 دولارًا قريبًا مرة أخرى ، مع اختبار أدنى مستويات أواخر سبتمبر بعد ذلك “.

وبالإضافة إلى ذلك ، انخفض مؤشر إمباير ستيت لولاية نيويورك يوم الاثنين إلى -9.1 في أكتوبر ، وهو أسوأ من توقعات السوق عند -4. وفي وقت لاحق من هذا الأسبوع ، ستصدر بيانات الإنتاج الصناعي والتصنيعي والإسكان.

وحسب عوامل التأثير على سوق الذهب. أنخفض مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) ، والذي يقيس أداء العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات ، بنسبة 0.66٪ إلى 112.56 ، من افتتاح عند 113.22. وبشكل عام فقد أرتفع المؤشر بأكثر من 17٪ منذ بداية العام 2022 وحتى تاريخه. ويعتبر السعر الأقوى هبوطيًا للسلع المقومة بالدولار لأنه يجعل شراء المستثمرين الأجانب أكثر تكلفة. وعامل أخر مؤثر على السوق. كانت عوائد سوق سندات الخزانة الأمريكية في الغالب في المنطقة الحمراء ، مع انخفاض العائد القياسي لعشر سنوات 8.8 نقطة أساس إلى 3.918٪. وتراجعت قيمة السند لأجل عام 2.2 نقطة أساس إلى 4.462٪ ، في حين انخفض عائد السند لأجل 30 عامًا 4.6 نقطة أساس إلى 3.929٪. وعادة ما تكون بيئة معدل الارتفاع سيئة بالنسبة للسبائك غير ذات العائد لأنها تزيد من فرصة الاحتفاظ بهذه الأنواع من الأصول.

بالنسبة لاسواق المعادن الأخرى ، أرتفعت العقود الآجلة للنحاس إلى 3.445 دولار للرطل. وارتفعت العقود الآجلة للبلاتين لتصل إلى 917.60 دولارًا للأوقية. وزادت عقود البلاديوم الآجلة لتصل إلى 2026.00 دولارًا للأونصة.

توقعات أسعار الذهب XAU/USD اليوم:

حسب الاداء على شارت اليومى أدناه لا يزال سعر الذهب XAU/USD فى نطاق قناة هبوطية ولن يكون هناك كسر أولى للقناة بدون الاستقرار أعلى المقاومة 1700 دولار للاونصة والتى قد تحفز الثيران لمزيد من صفقات الشراء وبالتالى تغير وجهة الاتجاه. وحسب الاداء الهبوطى الحالى ستكون مستويات الدعم 1648 و 1630 الاهم للدببة وفى نفس الوقت من المستوى الاخير والاقل منه أفضل شراء الذهب من جديد.