TradersUp.comتوصيات وتحليلات أسواق التداول عن كثب
يمكن أن يمتد سعر صرف الجنيه الاسترليني مقابل الدولار الأسترالي (GBPAUD) في الارتفاع الأخير خلال الأيام المقبلة حيث يعتمد على الزخم التصاعدي الأخير الناشئ عن أزمة الثقة الواضحة في الدولار الأسترالي. وتتعلق أزمة الثقة التي ذكرناها بالحالة الغريبة المتمثلة في ضعف الدولار الأسترالي التي أعقبت رفع سعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) الأسبوع الماضي، والذي عادة ما يرتبط بقوة العملة.
زوج العملات الجنيه الاسترلينى مقابل الدولار الاسترالى GBP/AUD مستقرا حول مستوى 1.9315 وقت كتابة التحليل وذلك فى نطاق تصحيح صعودى للاسبوع الثانى على التوالى واضح على شارت اليومى أدناه. وستكون المقاومة 1.9530 هامة للتأكيد على تحكم الثيران فى الاتجاه. وتعليقا على أداء الاسترالى رغم سياسة المركزى الاسترالى. يقول ريتشارد فرانولوفيتش، محلل العملات في وستباك: “لقد قام بنك الاحتياطي الأسترالي برفع سعر الفائدة ولم يتم تسعيره بالكامل، لكن الدولار الأسترالي فقد منذ ذلك الحين قوته على جميع العملات الرئيسية، مما أثار قلق حركة الأسعار”.
وتشير الأحاديث في بعض المنتديات المالية إلى أن الأسواق أصبحت حذرة بشأن آفاق الدولار الأسترالي في حالة أضطرار بنك الاحتياطي الأسترالي إلى رفع أسعار الفائدة بشكل أكبر، مما يؤدي إلى “هبوط حاد” للاقتصاد في عام 2024.
وفى المقابل لم يتألق الجنيه الإسترليني كثيرًا خلال الأيام الأخيرة أيضًا وكان متأخرًا في عملات مجموعة العشرة إلى جانب النيوزيلندي والأسترالي. ولكن، كان لدى الجنيه ما يكفي لضمان ارتفاع الجنيه الاسترليني مقابل الدولار الأسترالي، مما يضمن أنه يمكنه الاعتماد على إعداد بناء نسبيًا خلال الأيام القادمة. ويشير ما ورد أعلاه إلى أن بعض الدعم القوي يقع الآن بالقرب من 1.8960، ومن المتوقع أن يتلاشى أي انخفاض في الجنيه الاسترليني مقابل الدولار الأسترالي هنا على المدى القصير. ولكن الاتجاه الصاعد هو المفضل في هذه المرحلة، ونتطلع إلى التحرك إلى 1.9325.
ولا شك أنه أسبوع كبير بالنسبة للدولار الأسترالي من منظور البيانات المحلية، حيث ستعطي أرقام الأجور والتوظيف توجيهًا جيدًا بشأن ما إذا كان بنك الاحتياطي الأسترالي سيضطر إلى رفع أسعار الفائدة مرة أخرى في العام الجديد أم لا. ويشهد اليوم الثلاثاء صدور مؤشر أسعار الأجور للربع الثالث في الساعة 00:30 بتوقيت جرينتش، حيث يتطلع السوق إلى ارتفاع بنسبة 1.3٪ على أساس شهري و3.9٪ على أساس سنوي، ارتفاعًا من 0.8٪ و3.6٪. على التوالى.
وستصدر أرقام سوق العمل الاسترالى يوم الخميس في تمام الساعة 00:30 بتوقيت جرينتش يوم الخميس، مع توقع توفير 18 ألف وظيفة في أكتوبر، مقارنة بـ 6.7 ألف في سبتمبر. ومن المتوقع أن يرتفع معدل البطالة إلى 3.7%. وفى هذا الصدد يقول ديفيد فوريستر، كبير محللى العملات في بنك كريدي أجريكول: “ستحدد بيانات الأجور وسوق العمل الأسترالية ما إذا كان بنك الاحتياطي الأسترالي سيظل متردداً في رفع أسعار الفائدة ويلقي بثقله على الدولار الأسترالي”.
وتقول قواعد سوق العملات بإن المفاجآت الصعودية في البيانات من شأنها أن تدعم الدولار الأسترالي، ولكن نظرًا لحركة الأسعار الأخيرة، نتساءل عما إذا كان السوق قد يحجم عن احتمال رفع أسعار الفائدة مرة أخرى. وإذا كان هذا هو الحال، فقد يكون ذلك بمثابة خسارة للدولار الأسترالي.
ونود أيضًا أن نذكّر القراء بمراقبة العوامل العالمية حيث ترتبط العملة الأسترالية ارتباطًا وثيقًا بالمخاطر العالمية. وستكون البيانات الصينية ذات أهمية بالنسبة للدولار الأسترالي، حيث تبحث الأسواق عن إشارات تشير إلى أن الشريك التجاري الأكثر أهمية لأستراليا يشهد تحسنًا في النشاط. وسيشهد يوم الثلاثاء الاعلان عن الإنتاج الصناعي الصيني في تمام الساعة 02:00 بتوقيت جرينتش. ويتوقع الإجماع زيادة بنسبة 4.3% على أساس سنوي في أكتوبر، بانخفاض عن 4.5% سابقًا. ويمكن أن تعطي مبيعات التجزئة الصينية نظرة ثاقبة للمستهلك الصيني ومن المتوقع زيادة بنسبة 7.0% على أساس سنوي. وإذا تجاوزت البيانات الصينية التوقعات، فيمكن للدولار الأسترالي أن يرتفع.
وفيما يتعلق بالمعنويات الأوسع، فإن الصورة الأمريكية ستكون أساسية أيضًا. نلاحظ كيف كان الدولار النيوزيلندي هو المستفيد الرئيسي من أرقام سوق العمل الأمريكية الأضعف من المتوقع في 03 نوفمبر، مما دفع الأسواق إلى خفض الرهانات على المزيد من ارتفاع أسعار الفائدة الأمريكية. وتم التحقق من هذا الأداء المتفوق بعد أيام عندما حافظ مسؤولو بنك الاحتياطي الفيدرالي على توجيهاتهم بأنه لا يمكن استبعاد المزيد من رفع أسعار الفائدة. ومع أخذ ذلك في الاعتبار، ستتجه كل الأنظار نحو أرقام التضخم الأمريكية المقرر صدورها في منتصف الأسبوع، حيث قد يؤدي انخفاضها إلى ارتفاع الدولار الأسترالي.
وهذا الأسبوع حافل ببيانات الأجور والتضخم ومبيعات التجزئة للجنيه الاسترلينى. حيث من المقرر صدور الأجور في تمام الساعة 07:00 بتوقيت جرينتش يوم الثلاثاء، مع توقعات بقراءة 8.3% في سبتمبر. وإذا كانت النتيجة أعلى من ذلك، فقد يجد الجنيه الاسترلينى بعض الدعم.
وأبرز الأحداث لهذا الأسبوع هو تقرير التضخم البريطانى يوم الأربعاء، والمقرر صدوره في تمام الساعة 07:00، حيث يستعد السوق لانخفاض كبير إلى 4.5% على أساس سنوي من 6.7%. وإذا كانت النتيجة أعلى من هذا الرقم، فمن الممكن أن يحظى الجنيه الاسترلينى بالدعم، على الرغم من أننا نتوقع أن تكون أي قوة محدودة. وإذا انخفض التضخم البريطانى عن المستوى المطلوب، فمن المرجح أن يعزز السوق الرهانات على تخفيض أسعار الفائدة في عام 2024، مما يؤدي إلى مزيد من الضعف في الجنيه الاسترليني. ومن المتوقع أن تنخفض مبيعات التجزئة البريطانية بنسبة 1.0% على أساس سنوي حتى أكتوبر و0.9% على أساس شهري. وإذا جاءت النتيجة أعلى من هذه التقديرات، فقد يرتفع الجنيه الاسترليني، على الرغم من أن المكاسب ستكون محدودة على الأرجح. وبدلا من ذلك، تميل المخاطر إلى الجانب السلبي في حال كانت النتيجة أقل من التقديرات.
