TradersUp.comتوصيات وتحليلات أسواق التداول عن كثب
لسبع جلسات تداول على التوالى يحاول خلالها سعر زوج العملات الدولار الاسترالى مقابل الدولار الامريكى AUD/USD الارتداد لاعلى بمكاسب الى مستوى المقاومة 0.6977 الاقرب لاختبار القمة النفسية 0.7000 الاهم لاحداث كسر للاتجاه الهبوطى لزوج العملات والذى دفعه مؤخرا صوب مستوى الدعم 0.6681 ويستقر حول مستوى 0.6920 وقت كتابة التحليل. ويترقب زوج العملات أحداث هامة ومؤثرة هذاالاسبوع على رأسها أعلان بنك الاحتياطى الفيدرالى الامريكى عن رفع جديد للفائدة الامريكية ثم الاعلان عن معدل نمو الاقتصاد الامريكى.
وفى المقابل أكد محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي فيليب لوي بأن أسعار الفائدة الاسترالية من المرجح أن تتضاعف عن المستويات الحالية مما يعني أنها قد تتفوق على ما هو أقل مما يتوقعه المستثمرون حاليًا ، مما قد يقوض الدولار الأسترالي. وفي خطاب ألقاه في منتصف الأسبوع الماضى قال لوي بإن بنك الاحتياطي الأسترالي سيستمر في رفع سعر الفائدة من أجل إعادة التضخم إلى نطاق 2-3٪ ، على أمل ضمان ألا تأتي هذه الارتفاعات على حساب الاقتصاد.
ولكن رداً على سؤال قال لوي إن بنك الاحتياطي الأسترالي يقدر المعدل المحايد بحوالي 2.5٪.
ويعتبر القبول غير معتاد لأن معظم محافظي البنوك المركزية العالمية أصبحوا يكرهون وضع أي أهداف على المكان الذي يرون فيه اتجاه أسعار الفائدة ، بالنظر إلى حالة عدم اليقين التي يشكلها التضخم. وأضاف بالقول “مدى السرعة التي نحتاجها للوصول إلى هناك وما إذا كنا بحاجة إلى تحقيق ذلك ستتحدده توقعات التضخم”.
والمعدل المحايد هو ما يعني أن أسعار الفائدة لم تعد محفزة ، ولكنها ليست كذلك الانكماشية ، وبالتالي تعتبر بقعة جيدة للبنك المركزي في تلك السياسة ليست تضخمية ولا انكماشية. كما أنه يعطي مسارًا واضحًا إلى أين يتجه سعر الفائدة الأساسي في أستراليا من 1.35٪ الحالي. ويُظهر تسعير الاسواق المالية حاليًا أن المستثمرين يضعون ذروته في سعر بنك الاحتياطي الأسترالي عند 3.68٪ بحلول يونيو 2023 ، مما يشير إلى أن بنك الاحتياطي الأسترالي والأسواق غير متوازيتين.
وإذا قدم لوي توجيهاته وقام بنك الاحتياطي الأسترالي برفع أسعار الفائدة بثبات إلى ما يقرب من 2.5٪ ، ثم توقف ، فسيتعين على السوق إعادة تعديل التوقعات هبوطيًا. وأيضا فإن القيمة الحالية للدولار الأسترالي هي إلى حد كبير دالة لتوقعات السوق إلى أين تتجه أسعار الفائدة ، وبالتالي فإن إعادة تعديل أقل في توقعات الأسعار يمكن أن تعني إعادة تعديل أقل في الدولار الأسترالي. وبالتالي ، فإن توجيهات لوي تسلط الضوء على أحد المخاطر السلبية الرئيسية التي تواجه الدولار الأسترالي في المستقبل. لكن الدولار الأسترالي هو عملة مسايرة للدورة الاقتصادية والتي من شأنها أن تستفيد إذا استعاد الاقتصاد العالمي قدميه مرة أخرى وبدأت معدلات النمو الاقتصادي في الانتعاش. وتتمتع أستراليا أيضًا بقاعدة سلعية قوية مما يعني أن شروط التبادل التجاري تظل إيجابية لبعض الوقت حتى الآن نظرًا للحرب المستمرة في أوكرانيا ، مما يوفر دعمًا أساسيًا لعملتها.
ويقع جزء كبير من توقعات العملة أيضًا على الصين التي تعثرت تحت وطأة سياسة صفر كوفيد ، لكنها تتوقع انتعاشًا حادًا لأهم شريك تجاري لأستراليا إذا تم تخفيف صفر كوفيد بهدوء. ومن المؤكد أن التحسن في معنويات الاسواق العالمية وآفاق النمو الاقتصادي سوف يفوقان بالتأكيد أي مخاوف بشأن توقعات أسعار الفائدة لبنك الاحتياطي الأسترالي ويعني ذلك أن الدولار الأسترالي سيرتفع على الأرجح.
حسب التحليل الاساسى ، يتم تداول زوج العملات الدولار الاسترالى مقابل الامريكى AUD / USD متأثرا بالاعلان عن تفوق مؤشر مديري المشتريات التصنيعي العالمي لمؤشر ستاندرد آند بورز لشهر يوليو على التوقعات عند 52 مع تسجيل قراءة 52.3. ومن ناحية أخرى ، خسر مؤشر مديري المشتريات المركب لهذه الفترة التوقعات ب 51.7 مع تسجيل قراءة 47.5 ، وفي حين أن مؤشر مديري المشتريات للخدمات جاء أقل من التوقعات ب 52.6 مع تسجيل قراءة 47. وأخطأت مطالبات البطالة الامريكية الأولية للأسبوع المنتهي في 15 يوليو أيضًا عدد المطالبات المتوقع لـ 240 ألفًا بإحصاء 251 ألفًا ، بينما فشلت المطالبات المستمرة للأسبوع السابق البالغ 1.384 مليون في مطابقة توقعات السوق عند 1.34 مليون.
وفي أستراليا ، خسر مؤشر S&P Global Services PMI الأولي لشهر يوليو التوقعات عند 55 مع تسجيل قراءة 50.4 ، بينما جاء مؤشر S&P Global Manufacturing PMI لهذه الفترة أقل من التوقعات ب 56.4 مع تسجيل 55.7. وجاءت ثقة الأعمال من بنك أستراليا الوطني للربع الثاني من دون تقدير (QoQ) البالغ 16 مع 5.
التحليل الفني لزوج الدولار الأسترالي / الدولار الأمريكي:
على المدى القريب وحسب الاداء على شارت الساعة ، يبدو أن زوج العملات الدولار الاسترالى مقابل الدولار الامريكى AUD / USD يتم تداوله ضمن تشكيل قناة صاعدة. ويشير هذا إلى زخم صعودي كبير على المدى القصير في معنويات السوق. ولذلك ، سوف يتطلع المضاربون على الارتفاع – الثيران- إلى تمديد الارتفاع الحالي نحو 0.6944 أو أعلى إلى 0.6972. ومن ناحية أخرى ، سيستهدف المضاربون على الانخفاض – الدببة- المزيد من التراجع عند حوالي 0.6900 أو أقل عند 0.6871.
وعلى المدى البعيد وحسب الاداء على الرسم البياني اليومي ، يبدو أن زوج العملات الدولار الاسترالى مقابل الدولار الامريكى AUD / USD على وشك إكمال تشكيل نموذج قاع مزدوج هبوطى. ويشير هذا إلى محاولة المضاربين على الارتفاع لإحداث انعكاس في السوق. ولذلك ، سوف يستهدفون الأرباح طويلة الأجل عند حوالي 0.70420 أو أعلى عند 0.7163. ومن ناحية أخرى ، سوف يتطلع المضاربون على الانخفاض – الدببة- إلى تحقيق أرباح عند حوالي 0.6822 أو أقل عند 0.6712.
