التحليل التقنى لاسعار النفط الخام وسط تحول صعودى

واصلت أسعار النفط الخام أرتفاعها وعليه يستقر سعر خام غرب تكساس حول مستوى 45.80 دولار للبرميل ويستقر سعر خام برنت حول مستوى 48.75 دولار للبرميل وقت كتابة التحليل وكانت المكاسب الاخيرة هى الاعلى لاسعار النفط الخام منذ ثمانية أشهر. ومما زاد من مكاسب النفط مؤخرا أعلان إدارة معلومات الطاقة الامريكية عن سحب مخزون النفط الخام فى البلاد بمقدار 800 ألف برميل للأسبوع المنتهي في 20 نوفمبر. وقبل ذلك ، أعلن معهد البترول الأمريكي عن زيادة المخزون النفطى الامريكى بمقدار 3.8 مليون برميل لهذه الفترة. وتوقع المحللون أن تعلن إدارة معلومات الطاقة عن زيادة متواضعة في المخزونات بمقدار 127 ألف برميل. وقبل أسبوع ، قدرت إدارة معلومات الطاقة سحب مخزون النفط الخام بمقدار 800 ألف برميل أيضًا.

وبالنسبة للبنزين ، أفادت إدارة معلومات الطاقة بزيادة المخزون بمقدار 2.2 مليون برميل للأسبوع المنتهي في 20 نوفمبر ، مقارنة بزيادة قدرها 2.6 مليون برميل في الأسبوع السابق. وبلغ متوسط إنتاج البنزين 8.9 مليون برميل يوميًا ، مقارنة بـ 9.1 مليون برميل يوميًا في الأسبوع السابق. وبالنسبة لنواتج التقطير ، أبلغت الادارة عن سحب مخزون قدره 1.4 مليون برميل للأسبوع الماضي ، مقارنة بأنخفاض كبير قدره 5.2 مليون برميل في الأسبوع السابق.

وقد بلغ متوسط إنتاج الوقود المقطر الأسبوع الماضي 4.6 مليون برميل في اليوم ، مقارنة بـ 4.3 مليون برميل في اليوم قبل أسبوع. حيث عالجت المصافي 14.3 مليون برميل يوميًا من النفط الخام الأسبوع الماضي ، بأرتفاع كبير عن الأسبوع السابق ، عندما بلغ متوسط معدلات المعالجة 13.8 مليون برميل يوميًا.

وقد سجلت أسعار النفط هذا الأسبوع أعلى مستوياتها منذ مارس ، بدعم كامل من أنباء أكثر إيجابية عن لقاحات Covid-19. وأيضا فقد تجنب المستثمرون التحذيرات بشأن الطبيعة المبكرة للفعالية الإيجابية ونتائج السلامة التي أبلغت عنها شركات الأدوية ، وراهنوا بشكل كبير على أنتعاش سريع في الطلب على النفط بفضل التطعيمات الجماعية. ومع ذلك ، فإن هذه اللقاحات لا تزال في المستقبل ، مما يضع المسيرة على أسس متزعزعة.

وبالإضافة إلى ذلك ، حددت الاسواق قرارًا معلقًا من قبل أوبك + لتمديد تخفيضات الإنتاج الحالية البالغة 7.7 مليون برميل يوميًا إلى العام المقبل ، على الرغم من أن الانقسامات الداخلية داخل أوبك تسببت في بعض القلق. على الرغم من أن جميع أعضاء الكارتل يحتاجون إلى أسعار نفط أعلى بكثير ، إلا أنهم ليسوا جميعًا متحمسين لمواصلة خفض إنتاج النفط ، وهو أمر حيوي لاقتصاداتهم.

وقد تجاهل سوق النفط تقريرًا يظهر زيادة ملحوظة في عدد منصات النفط الامريكية هذا الأسبوع. فوفقًا لبيكر هيوز ، أرتفع عدد منصات النفط الأمريكية بمقدار 10 إلى 241 هذا الأسبوع. وعادة ، يصل تقرير بيكر هيوز يوم الجمعة. وتم الاعلان مبكرا بسبب عطلة عيد الشكر الطويلة.

من منظور أقتصادى ، يبدو أن سعر النفط مدفوع بالتطورات الإيجابية حول التقدم المحرز في لقاح COVID-19. حيث يبدو أن السوق يكتسب تفاؤلًا بأن العودة إلى الحياة الطبيعية ستزيد من الطلب العالمى على الطاقة مع زيادة النشاط التجاري. وقد تعزز الاقتصادات القوية أيضًا القوة الشرائية ، وهو أمر بالغ الأهمية لأسعار النفط. والان تقود شركتا Pfizer و Moderna تطوير اللقاحات في الولايات المتحدة بينما تحرز AstraZeneca وجامعة أكسفورد تقدمًا مشتركًا في المملكة المتحدة. كما تصدرت أخبار “سبوتنيك الخامس” الروسية وسينوفارم الصينية عناوين الأخبار.

حسب التحليل الفنى للنفط الخام : يبدو أن سعر خام غرب تكساس WTI يجري تداوله ضمن تشكيل الوتد الصاعد على الرسم البياني للساعة. ويشير هذا إلى تحيز صعودي كبير على المدى القصير في معنويات السوق. وعليه سوف يتطلع المضاربون على الارتفاع إلى تمديد الاتجاه الصعودي الحالي نحو 46.29 دولارًا أو أعلى عند 46.95 دولارًا. ومن ناحية أخرى ، سوف يتطلع المضاربون على الانخفاض – الدببة- إلى تحقيق أرباح تراجع قصيرة الأجل عند حوالي 45.27 دولارًا أو أعلى عند 44.62 دولارًا.

وعلى المدى البعيد وحسب الاداء على الرسم البياني اليومي ، يبدو أن سعر النفط يسير في أتجاه تعافي بعد الانخفاض في الفترة من يناير إلى أبريل. وقد أرتفع الآن للتداول فوق مستوى فايبوناتشي 61.80٪. ويبدو أيضًا أنه يقترب من مستويات ذروة الشراء لمؤشر القوة النسبية لـ 14 يومًا. وعليه سوف يتطلع المضاربون على الارتفاع – الثيران- إلى توسيع المكاسب الحالية نحو مستوى فايبوناتشي 76.40٪ عند 51.80 دولار أو أعلى عند 60.21 دولار. ومن ناحية أخرى ، ستتطلع الدببة للانقضاض عند مستويات 38.20٪ و 23.60٪ فيبوناتشي عند 29.40 دولارًا و 20.26 دولارًا على التوالي.

هذا الرسم البيانى من منصة tradingview