TradersUp.comتوصيات وتحليلات أسواق التداول عن كثب
وسط قوة الدولار الامريكى أنخفضت العقود الآجلة للذهب إلى ما دون مستوى 1800 دولار للاوقية ، على الرغم من ارتفاع التضخم وتنامي مخاوف الركود الاقتصادى. على الرغم من أن أداء المعدن الأصفر كان أفضل من أداء أسواق الاسهم ، إلا أن أسعار الذهب XAU/USD لا تزال تمر بشهرين تقريبيين بسبب جهود تشديد السياسة النقدية. مع ضعف البيانات الاقتصادية ، هل يمكن للسلع المعدنية أن تبدأ في الارتفاع مرة أخرى؟
سعر الذهب XAU/USD تحرك صوب مستوى الدعم 1785 دولار للاوقية الادنى له منذ شهر ونصف ويستقر حول مستوى 1810 دولار للاونصة فى بداية تداولات هذا الاسبوع. وبشكل عام سجل سعر الذهب خسارة أسبوعية بنسبة 1.5٪ ، إضافة إلى انخفاضه منذ بدء العام 2022 حتى تاريخه بنحو 2٪. وفى نفس الاداء انخفضت أسعار الفضة ، السلعة الشقيقة للذهب ، إلى أقل من 20 دولارًا للمرة الأولى منذ الأيام الأولى لوباء فيروس كورونا. وتراجعت العقود الآجلة للفضة لتصل إلى 19.595 دولار للأوقية. وعليه سجل سعر المعدن الأبيض انخفاضًا أسبوعيًا آخر بنسبة 6.3٪ ، مما يرفع من تراجعه منذ بدء العام 2022 حتى تاريخه بنسبة 16٪.
وبشكل عام كافح سوق المعادن في الأسابيع الأخيرة بسبب مخاوف من الركود المتضخم. مع تضاؤل الآفاق الاقتصادية ، هناك مخاوف من حدوث انخفاض في الطلب على المعادن. وفي الوقت نفسه ، مع استمرار ارتفاع الأسعار عند أعلى مستوى لها في 40 عامًا ، فمن المرجح أن المزيد من البنوك المركزية العالمية سترفع أسعار الفائدة.
وكانت سوق سندات الخزانة الأمريكية فى تراجع. وذلك مع انخفاض عائد سندات ال 10 سنوات القياسي 17 نقطة أساس إلى 2.804٪. وعادة ما يكون سوق الذهب حساسًا لبيئة ارتفاع الأسعار لأنه يرفع تكلفة الفرصة البديلة لحيازة السبائك غير ذات العائد. وزادت المخاوف من الركود الاقتصادى يوم الجمعة ، مع تراجع المؤشرات الرئيسية لاسواق الاسهم العالمية. والمكاسب الوحيدة التي كانت ملحوظة كانت من بين سلع الطاقة ، على الرغم من أنها بدأت في تقليص مكاسبها الكبيرة بسبب مخاوف الطلب.
وعلى الجانب الاقتصادى. تراجع مؤشر مديري المشتريات التصنيعي (PMI) التابع لمعهد إدارة التوريد إلى 53 ، وهو أقل من توقعات السوق البالغة 54.9. وانخفض الإنفاق على البناء بنسبة 0.1 ٪ في مايو ، دون متوسط التقدير البالغ 54.9 ، وفقًا لمكتب التحليل الاقتصادي (BEA). ويقدر بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا الناتج المحلي الإجمالي الآن للربع الثاني بنسبة -1٪. وزاد الدولار القوي من خسائر الذهب. حيث أرتفع مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) ، الذي يقيس أداء الدولار الامريكى مقابل سلة من العملات الرئيسية إلى 105.57 ، من افتتاح عند 104.69. وقد أرتفع المؤشر بنسبة 10٪ منذ بداية العام 2022 وحتى تاريخه.وعموما أرتفاع قيمة المال سيئ بالنسبة للسلع المسعرة بالدولار لأنه يجعل شرائها أكثر تكلفة على المستثمرين الأجانب.
بالنسبة لاسواق المعادن الأخرى ، وصلت العقود الآجلة للنحاس إلى 3.5665 دولار للرطل. وتراجعت العقود الآجلة للبلاتين إلى 860.50 دولارًا للأوقية. وارتفعت العقود الآجلة للبلاديوم لتصل إلى 1934.00 دولارًا للأونصة.
التحليل الفني لأسعار الذهب XAU/USD :
على المدى القريب وحسب الاداء على شارت الساعة ، يبدو أن سعر المعدن الأصفر XAU/USD يتم تداوله ضمن تشكيل قناة صاعدة. ويشير هذا إلى تغير مفاجئ في معنويات السوق من هبوطية إلى صعودية. ولذلك ، سوف يتطلع المضاربون على الارتفاع – الثيران- إلى توسيع أرباح الارتداد الحالية نحو 1814 دولار أو أعلى إلى 1820 دولار للاوقية. ومن ناحية أخرى ، سيستهدف المضاربون على الانخفاض – الدببة- عمليات التراجع المحتملة عند حوالي 1804 دولارًا أو أقل عند 1799 دولارًا للاونصة.
على المدى البعيد وحسب الاداء على الرسم البياني للاطار الزمنى اليومي ، يبدو أن سعر الذهب XAU/USD يتم تداوله ضمن تشكيل مثلث هبوط. ويشير هذا إلى نهاية محتملة للاتجاه الهبوطي الحالي. ولذلك ، سيستهدف المضاربون على الارتفاع – الثيران- عمليات الارتداد المحتملة على المدى الطويل عند حوالي 1831 دولار أو أعلى عند 1858 دولار للاوقية. ومن ناحية أخرى ، سوف يتطلع المضاربون على الانخفاض – الدببة- إلى تمديد الانخفاض نحو 1785 دولارًا أو أقل إلى 1756 دولارًا للاوقية.
